Když se obchoduje a sleduji trh, tak na eToro píšu, co jsem si přečetl, popřípadě co jsem koupil.
12.12.2024 – Využil jsem příznivých zpáv WBD a zavřel všech 7 pozic. Průměrný zisk 43,59 % a délka držení od 226 – 400 dnů.
Přikoupeno trochu GOOG, LMT, TSM, META, ASML do hodlovacího portfólia a NVDA, ANET, VRT, SMCI do porfólia AI datacenter.
Obsah
Zajímavé zprávy:
Federální odvolací soud zrušil pravidla Nasdaq z roku 2021, která měla podpořit diverzitu ve vedení firem. Pravidla požadovala, aby společnosti měly alespoň jednu ženu a jednoho člena rasové menšiny nebo LGBTQ ve svých správních radách, nebo uvedly důvody, proč ne. Soud rozhodl, že tato pravidla porušují zákon o cenných papírech (Securities Exchange Act, 1934), protože nesouvisí s ochranou investorů a trhů. Rozhodnutí signalizuje odklon korporací od DEI (Diversity, Equity, Inclusion) iniciativ, což podtrhuje také omezení podobných programů Walmartem a dalšími firmami v roce 2024.
$GOOG a Samsung představily Android XR, nový operační systém zaměřený na AR/VR headsety a chytré brýle. První zařízení, „Project Moohan“, bude kombinovat smíšenou realitu a funkce umělé inteligence Gemini, která má výrazně zlepšit uživatelskou interakci. Google plánuje rozšířit použití na další zařízení. Trh AR/VR je však stále malý – IDC odhaduje 6,7 milionu prodaných zařízení v roce 2024 s růstem na 22,9 milionu v roce 2028, což je výrazně méně než trh smartphonů.
–
Google testoval návrat ke starému formátu „10 blue links“ (10 modrých odkazů) ve výsledcích vyhledávání, aby splnil pravidla Digital Markets Act (DMA) EU, která zakazují zvýhodňování vlastních produktů. Test v Německu, Belgii a Estonsku ukázal, že tento formát snížil návštěvnost hotelů o více než 10 %, což ovlivnilo stovky tisíc evropských hotelů, zatímco návštěvnost zprostředkovatelů zůstala víceméně stejná. Uživatelé byli méně spokojeni a hledání jim trvalo déle. Google nyní konzultuje řešení s Evropskou komisí.
$NVDA plánuje zvýšit počet zaměstnanců v Číně z 3 000 na 4 000 do konce roku 2024, především v oblasti výzkumu autonomního řízení. Přestože společnost čelí omezením ze strany USA (export restrictions), upravila své čipy, aby mohla pokračovat v prodeji v Číně. Čína zároveň vyšetřuje Nvidia kvůli možným antimonopolním praktikám souvisejícím s akvizicí Mellanoxu (2020). Akcie Nvidia stouply od začátku roku o více než 180 %, ale před otevřením trhu klesly o 0,5 %. Tato expanze může ovlivnit geopolitické napětí i obchodní strategii firmy.
Sůužby $META (Facebook, Instagram, Messenger, WhatsApp, Threads) zažily globální výpadek začínající kolem 13:00 ET, s vrcholem 97 000 hlášení problémů na Facebooku a 67 000 na Instagramu (podle Downdetector). Výpadek ovlivnil i Facebook Ads Manager a API. Řešení trvalo několik hodin, obnovení služeb bylo oznámeno mezi 17:26 a 18:16 ET.
$WBD oznámila restrukturalizaci, která rozdělí firmu na dvě divize: jedna se zaměří na tradiční lineární TV (TV přes kabel se zprávami, sportem a zábavou), druhá na streaming (Max) a filmová studia. Akcie firmy vyskočily o 13 % po oznámení. Cílem je zlepšit ziskovost lineární TV a růst streamingové divize. CEO David Zaslav uvedl, že firma zvažuje všechny možnosti včetně odštěpení TV divize, aby zvýšila hodnotu pro akcionáře. Nová struktura má být hotová do poloviny roku 2025.
$INTL zvažuje možný spin-off (oddělení) své výrobní divize. Spolugenerální ředitelka Michelle Johnston Holthaus naznačila, že úplné oddělení od produktové divize aktuálně nedává smysl, ale možnost zůstává otevřená. Spolugenerální ředitel David Zinsner uvedl, že společnost již zahájila kroky k vytvoření dceřiné společnosti zaměřené na externí zákazníky, přičemž úplné oddělení bude rozhodnuto později. Tato nejistota může ovlivnit akcie Intelu, protože restrukturalizace může mít dopad na provozní náklady a tržby.
🛢️ Komodity
Cena ropy WTI klesla pod 70 USD za barel po předchozím růstu o více než 4 %, protože IEA varuje před přebytkem nabídky v roce 2025, i přes zpoždění zvyšování těžby OPEC+. Naopak EIA předpovídá vyrovnaný trh v roce 2024. Aktuální „backwardation“ (dražší ropa na blízké kontrakty, což značí nedostatek) podporuje cenu, stejně jako možnost sankcí na Rusko a tlak na Írán. Od října zůstává cena ropy v pásmu 6 USD kvůli geopolitickým rizikům a výhledu spotřeby. Možný návrat Donalda Trumpa by mohl zvýšit volatilitu na trhu.
Zlato kleslo o 1,4 % na $2 680,99 za unci po smíšených datech z USA, která zvýšila volatilitu. Velkoobchodní inflace v USA v listopadu nečekaně zrychlila (zejména kvůli cenám vajec), zatímco žádosti o podporu v nezaměstnanosti dosáhly dvouměsíčního maxima. Očekává se, že FED příští týden sníží sazby o 25 bazických bodů (basis points – základní body). Evropská centrální banka potřetí snížila sazby, inflace klesá k 2 %. Trhy zohledňují možnost Fed pauzy v lednu 2025. Cena zlata roste díky „Fed easing“ (uvolňování měnové politiky) a poptávce centrálních bank.
Průmyslové kovy klesly v Londýně po zveřejnění vyšších než očekávaných žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA a nečekaně silných dat o cenách výrobců (producer price data). Inflace velkoobchodních cen v USA v listopadu zrychlila, což ovlivňuje očekávání, že FED zpomalí tempo snižování úrokových sazeb v roce 2025. Cena mědi klesla o 1,1 % na $9 090 za tunu, zatímco nikl naopak vzrostl o 2 %, podpořen čínskými plány na zvýšení fiskálního deficitu a další stimulaci ekonomiky. Čínská opatření mají zmírnit zpomalení domácího růstu a obchodní napětí.
₿ Krypto
Bitcoin letos zažívá výrazný růst, což podporuje rozvoj projektů jako Stacks, zaměřených na Bitcoin DeFi (decentralizované finance). Stacks umožňuje využívat Bitcoin k výnosům (yield) díky programovatelné vrstvě Layer-2, která je rychlejší, levnější a bezpečnější než původní síť.
Klíčová letošní inovace, Nakamoto Upgrade, zrychluje transakce, snižuje latenci a zlepšuje bezpečnost díky propojení s Bitcoinovým hashratem. Nové aktivum sBTC, 1:1 vázané na Bitcoin, umožní efektivní využití neaktivního kapitálu (většina BTC je v cold storage). Bitcoin má tržní kapitalizaci téměř 2 biliony USD, přičemž méně než 1 % je aktivně nasazeno.