Když se obchoduje a sleduji trh, tak na eToro píšu, co jsem si přečetl, popřípadě co jsem koupil.
07.01.2025 – Menší nákup MSFT, TSM, META, AMZN, AAPL, NVDA.
Zajímavé zprávy:
Donald Trump oznámil investici 20 miliard USD od Hussaina Sajwaniho (DAMAC Properties) do datových center v USA. První fáze zahrne státy jako Arizona, Illinois a Texas, s podporou AI a cloud technologií.
Podobné investice v minulosti selhaly, například Foxconn (2017) slíbil 10 miliard USD, ale do 2023 utratil jen 1 miliardu USD a vytvořil 1 000 míst místo plánovaných 13 000.
Bankovní akcie v USA mohou v roce 2025 vykázat růst, podpořené očekáváním zlepšené ekonomické aktivity a regulačních změn. JPMorgan Chase zahájí výsledkovou sezónu 15. ledna, přičemž velké banky, jako Citigroup a Wells Fargo, očekávají růst zisků o 15 % díky oživení M&A (fúze a akvizice) a novým IPO. ETF sektor financí (XLF) klesl v listopadu o 5,9 %, což vytvořilo příležitost k nákupům. Očekává se růst M&A na $4 biliony, což by mělo zvýšit zisky velkých hráčů, jako jsou Goldman Sachs a Morgan Stanley.
$NVDA oznámila nové produkty a partnerství, které mohou ovlivnit akciové trhy a ekonomiku:
- Grafické karty a AI čipy: GeForce RTX 50 Series s čipem Blackwell, který přináší pokroky v AI renderování. Model RTX 5090 bude stát $1,999 (leden 2025), RTX 5070 $549 (únor 2025).
- AI modely pro robotiku a auta: Model Cosmos zlevní výcvik robotů. Partnerství s Toyotou a Aurorou cílí na autonomní vozidla, Aurora plánuje spuštění autonomních kamionů v dubnu 2025.
- Projekt DIGITS: Desktopový superpočítač za $3,000 (květen 2025) umožní spouštět AI modely s 200 miliardami parametrů bez drahého cloudu.
$GOOG na CES 2025 představil novou funkci „News Brief“ pro operační systém Google TV, která pomocí AI asistenta Gemini shrnuje denní zprávy. Gemini čerpá informace z webu a YouTube, ale neuvádí zdroje, což může být problém. Funkce bude dostupná ke konci roku 2025. Google plánuje větší zapojení Gemini do interaktivních funkcí TV, včetně vyhledávání obsahu hlasem.
$AAPL čelí slabým výsledkům v Číně, která tvoří 17 % jeho příjmů. Akcie klesly o 2,3 % v lednu, zatímco Nasdaq 100 vzrostl o 2 %. Problémy zahrnují pokles prodeje iPhonů, konkurenci Huawei a riziko nových tarifů (cla). Odhadované náklady na nejhorší scénář tarifů činí $256 na iPhone. Akcie se obchodují na 32násobku zisku, což je nad průměrem trhu (27×). Negativní růst prodejů zaznamenali v 5 z 8 posledních čtvrtletí. Zároveň je klíčová diverzifikace výroby mimo Čínu, která je rizikem kvůli vztahům s USA a politice nové administrativy.
$META ukončuje třetími stranami prováděné fact-checking programy v USA a přechází na komunitní model podobný „community notes“ od Elona Muska. CEO Mark Zuckerberg kritizoval politickou zaujatost fact-checkerů, která prý narušila důvěru uživatelů. Změny zahrnují méně restrikcí na témata, jako je imigrace a gender.
Meta plánuje spolupráci s administrativou Donalda Trumpa na obraně amerických firem před cenzurou zahraničních vlád. Společnost čelí v dubnu 2025 soudnímu sporu s FTC, která ji obvinila z monopolního chování prostřednictvím akvizic
$JPM a další významné banky, jako Morgan Stanley (MS), Citigroup (C), Bank of America (BAC) a Goldman Sachs (GS), vystoupily z Net Zero Banking Alliance (NZBA), která podporovala cíle dosažení uhlíkové neutrality. Tento krok odráží politický tlak na tzv. „woke“ investice (zaměřené na ESG). JPMorgan však zůstává součástí Net Zero Asset Managers Initiative (NZAMI) a plánuje podporovat nízkouhlíkové technologie. Tento vývoj může ovlivnit sektor udržitelného financování, přičemž některé banky stanovují méně ambiciózní klimatické cíle než Pařížská dohoda.
$DIS poprvé v roce 2024 dosáhl růstu zisku ze streamingu, který převážil pokles z tradiční televize, díky snižování nákladů. Analytik Hamilton Faber zvýšil doporučení na „buy“ a cílovou cenu na 147 USD, nejvyšší mezi sledovanými analytiky. Očekává, že růst bude pokračovat i v roce 2025 bez další redukce nákladů. Akcie Disney vzrostly o 2,4 %, aktuálně mají 32 doporučení ke koupi a jen jedno k prodeji. Management také vydal tříletou prognózu, což posiluje důvěru v dlouhodobý růst. Výsledky za Q1 budou zveřejněny 5. února.
–
$DIS jmenoval Tonyho Chamberse prezidentem pro Evropu, Blízký východ a Afriku (EMEA) v rámci restrukturalizace zábavního segmentu. Chambers začne v únoru 2025 a bude řídit streamovací služby, prodej reklam, marketing studií, distribuci filmů a sportovní aktivity v regionu. Zodpovídat se bude vedoucím Disney Entertainment a ESPN. S 30 lety zkušeností, včetně vedení globální distribuce filmů, nahradí Jana Koeppena, který odchází po šesti letech. Změna naznačuje zaměření na růst streamingu a efektivitu distribuce, což může ovlivnit příjmy a akcie společnosti.
$MCD prodloužil svůj program „McValue“, který zahrnuje nabídky zaměřené na cenovou dostupnost. Pokračuje v $5 Meal Deal (4 nugety, malé hranolky, nápoj, volba ze dvou sendvičů) a nově nabízí „buy one, add one for $1“ (při koupi jednoho jídla z vybraných položek lze přidat další za $1). Spuštění doprovází reklama s Johnem Cenou a více než $3 miliony v promo nabídkách (např. YouTube TV, Tinder, Wi-Fi od American Airlines). Cílem je oslovit zákazníky odrazené inflací. Podobný krok oznámilo Taco Bell s „cravings boxes“ za $5, $7 a $9. Očekává se vliv na konkurenční boj a tržby.
Akcie $MRNA vzrostly o více než 10 % a vedly růst indexu S&P 500 po zprávě o prvním úmrtí na ptačí chřipku (H5N1) v USA. Firma vyvíjí vakcínu proti H5N1. Podle CDC bylo v USA od roku 2024 potvrzeno 66 případů H5N1, od roku 2022 celkem 67.
🛢️ Komodity
Cena ropy WTI vzrostla téměř o 1 % na více než 74 USD za barel. Růst podpořily nízké teploty v USA (zvýšení poptávky po topných palivech) a omezená nabídka. Produkce Ruska byla pod cílem OPEC+ a čínské rafinerie nahrazují íránskou a ruskou ropu. Přístavy v Číně omezují tankery sankcionované USA. Navzdory růstu ceny někteří analytici varují před možným přebytkem ropy později v roce. Technické indikátory, jako index relativní síly, ukazují překoupené úrovně, což může znamenat korekci cen.
Čína zvýšila zlaté rezervy o více než 300 tisíc uncí na 73,29 milionu uncí v prosinci, což podpořilo růst ceny zlata o 0,5 % na $2 648,70 za unci. Slabý dolar zvýšil atraktivitu zlata.